Option Metrics

新的 DYSANOS 模型生成无套利期权曲面

研究人员推出 DYSANOS，这是一种新颖的生成市场模型，旨在为所有行权价和到期日创建平滑、无套利的期权曲面。该模型可以利用 AR(1) 模型形式的基线隐藏状态生成模型，生成未来多年的每日现货和期权价格。使用 Option Metrics 的 2020 年至 2025 年 IvyDB S&P 指数数据评估了该系统的性能，并将其有效性与纯粹的隐含波动率 PCA 模型进行了比较。